光学镜头行业集中度很高，前五大厂商占据了60%的份额；行业技术密集，技术门槛高，市场基本上被台日韩的厂商所分割，高端镜头被三地所垄断。其中台湾的大立光学更是一枝独秀，遥遥领先于其他厂商。中国的镜头厂商过去集中在技术门槛相对较低的中低端镜头，市场份额微小，但随着舜宇光学的崛起已经有所改变。舜宇光学长期积累光学技术，已经具备量产13M、16M手机光学镜头组的能力，20M的镜头组也已经研发成功；2015年的出货量占比增长超过100%达到9.4%，已经成为全球第二的镜头厂商。

上周全体A 股上涨2.51%（流通市值加权平均法，下同），创业板上涨4.24%，中小板上涨3.12%，渤海电子行业上涨3.19%，在申万28 个子行业中排名第十三，子板块中半导体上涨2.61%，电子元器件上涨3.73%，光学光电子上涨2.75%电子设备与制造上涨3.17%。从细分行业上看，上周传感器、电声器件、PCB 线路板、智能控制类个股涨幅居前。我们上周推荐的和而泰、景嘉微、苏州固锝等个股涨幅居前。

在晶圆制造过程中，整个生产线可分为七个独立的生产区域：包括扩散、光刻、刻蚀、离子注入、薄膜生长、抛光、金属化。这7个生产区又包括许多具体的工艺，不同具体工艺需要不同的晶圆制造材料。主要的晶圆制造材料有：硅片及硅基材料、超净高纯试剂、电子气体、靶材、光刻胶、掩膜版、CMP抛光垫等。

从1971年TN-LCD发明以来，显示行业快速发展，技术日新月异，先后经历了TN-LCD、STN-LCD，CSTN-LCD、Si TFT-LCD、LTPS TFT-LCD、Oxide TFT-LCD和OLED等主流技术。

本周电力设备和新能源板块上涨3.67%。风电板块上涨9.38%，锂电池指数上涨5.16%，二次设备上涨4.60%，工控自动化上涨4.43%，发电设备上涨4.38%，一次设备上涨3.71%，新能源汽车指数上涨3.62%，光伏板块上涨3.53%，核电板块上涨2.32%。涨幅居前五个股票为南洋股份、通裕重工、旷达科技、宏磊股份、杉杉股份。

上周板块小幅反弹，我们重点推荐的恒华科技继续上涨，两周涨幅约12%，位列行业前10！上周市场小幅反弹，计算机板块上涨4.21%，同期沪深300 上涨2.15%，，板块小幅跑赢大盘，符合我们的判断。我们预计市场短期仍以震荡为主，以时间换空间，策略上建议优选内生成长性突出，长期前景好，估值水平较低的个股，如恒华科技、康耐特、捷顺科技等，细分领域持续看好车联网板块。

全国卫生与健康大会8 月19-20 日在北京召开，七位中共中央政治局常委全部出席，此次会议是新世纪以来第一次也是最高规格的全国卫生与健康大会，“健康中国”战略地位再提升。我们认为，习近平主席和李克强总理的重要讲话是在信息技术飞速发展的时代大背景下做出的重大指示。医药卫生体制改革要释放红利，需要信息技术的支撑和引领。我国互联网医疗当前正在“信息连接”到“数据连接”的过渡。

中国连接器行业处于发展初期，集中度低，随着高端制造业逐渐往中国转移，未来几年行业整合和产业结构升级将成为国内连接器市场主题，国内连接器行业集中度将逐渐提高。

高空作业平台是高空作业的机器人，高效替代传统作业方式，施工装备行业的下一个“大机会”。高空作业平台应用领域广泛，是对传统高空作业方式的有效替代。高空作业平台可替代吊篮、脚手架等传统登高机械，能大幅提高高空作业的安全性及作业效率。我们认为高空作业平台在某种意义上说，相当于高空作业的“机器人”，随着人工成本和施工要求的提高即将在国内进入普及阶段。高空作业平台有望成为继08-12 年的工程机械后，施工装备领域的下一个大机遇。

本周SW机械设备指数上涨3.92%，跑赢沪深300指数1.77个百分点。国联先进制造细分板块，一周涨幅较大的子板块分别为轨交设备（+7.55%）、核能核电（+4.14%）以及智能制造（+4.09%）；一周涨幅靠后的子板块分别为专用设备（+2.87%）、工程机械（+2.95%）以及仪器仪表（+3.25%）。