关键词：普惠金融;财务可持续;技术创新
摘 要：普惠金融旨在让所有社会阶层的群体都能公平地享受金融服务,以解决弱势群体的金融获得性问题。而金融供给者的价值实现要求普惠金融必须兼顾双重目标,在扩大覆盖面的同时实现财务可持续。文章在前人研究的基础上对普惠金融体系下农村金融机构财务可持续性的影响因素进行了研究,并着重探讨了技术创新在降低交易成本,实现财务可持续中的作用。文章选取14家农村商业银行2011—2015年的财务数据作为研究样本,建立面板数据模型检验各个影响因素对普惠金融体系下农村金融机构财务可持续性的作用效果。选用自负盈亏率作为因变量衡量财务可持续能力,选用贷款比率、不良贷款率、流动性比例、净资产收益率和操作支出比率作为自变量分别衡量贷款能力、风险配置能力、运营能力、盈利能力和创新技术应用能力。理论与实证表明:贷款比率、流动性比例、净资产收益率对自负盈亏率具有显著的正向作用;不良贷款率和操作支出比率对自负盈亏率有显著的负向作用。即农村金融机构各项能力越强,在发展普惠金融时它们的财务可持续能力也越强。注重运用创新技术的农村金融机构在发展普惠金融时能够有效降低交易成本,提高财务可持续能力。文章在实证了农村金融机构财务可持续性影响因素的基础上进一步创建农村金融机构的财务可持续指数,将财务可持续性数量化,并对14家农村商业银行2015年的财务可持续指数进行了比较。同时文章以宁海农村商业银行长街支行和甘肃陇南金桥村镇银行的创新业务操作模式作为典型案例,详细分析了两家银行利用创新技术和创新业务兼顾双重目标的实际做法,进一步论证了创新技术的应用在普惠金融体系下农村金融机构财务可持续性的重要性。移动支付、互联网金融等创新技术为农村金融机构降低发展普惠金融的交易成本,实现财务可持续提供了可行的思路。因此,我国农村金融机构在构建普惠金融体系的过程中要注重提高创新技术应用能力,重视利用新兴技术实现业务创新,同时提高管理水平,降低交易成本;而监管部门和政府应当努力完善法律监管体系,适时退出补贴机制,为普惠金融实现财务可持续提供良好的宏观环境。
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