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基金组合|低波动权益基金的分类和优选

加工时间:2023-08-31 信息来源:EMIS 索取原文[4 页]
关键词:金融业;利率;基金
摘 要:

权益基金市场快速发展,持股风格集中、仓位高企等因素导致其业绩波动较大优质低波动权益基金具备较强的稀缺性。我们从组合波动率来源入手,将低波动基金分成组合管理型、持股低波型、调仓交易型和仓位调整型四类,由组合管理带来的低波动基金历史上具备显著超额。进一步地,我们结合业绩因子在组合管理型中精选低波动权益基金,组合长期历史业绩表现突出。


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